净息差下滑非利息收入占比激增

　　今年银行仍将承受多方面风险暴露的压力

　　一手改变着盈利模式，一手加大风险处置，2013年银行业日子过得不轻松。截至4月1日，工、农、中、建、交五大行和民生、平安、浦发、兴业、光大、招商、中信等12家上市银行2013年的业绩报告已亮相。从披露的数据来看，这12家银行整体实现了10206.23亿元净利润收入，不过，其平均净利润增幅仅14.3%，较上年同期下降了3个百分点。

　　从银行盈利模式上看，除中行外，11家银行的净息差较上年末下降，7家银行的净息差在2.5%以内。这意味着，依靠利息收入获利的空间继续收窄。有分析认为，银行负债资产难扩大的压力是影响其息差增长的主要因素之一。

　　长江证券银行业分析师刘俊指出，从银行负债情况来看，国有大行存款脱媒较为严重。12家银行存款余额67.9万亿，同比增长9.76%，国有、股份行分别增长8.53%、14.31%。目前，国有银行也开始逐渐面临股份行之前存款理财化的问题，由于其体量较大，这一存款脱媒的过程将是持续性的。

　　面对净息差下行，银行不得不越发加大对中间业务的投入，由此带来非利息收入的增长。2013年，银行手续费及佣金收入占营业收入的比重迅速增加。这12家上市银行中，有8家银行手续费及佣金收入占比达20%以上。业内人士认为，多元化的经营模式要求银行更加注重对公以及对私的服务，而不是靠存贷款利差来发展。

　　从资产质量来看，得益于对不良贷款的大量核销，上市银行在2013年末的不良贷款率普遍在1%左右。不过长期来看，银行依然承受着多个行业风险暴露的压力，长三角地区仍是关注资产质量变化的重点区域。招行首席风险官王良亦指出“招行贷款更多地投向了短期流动资金贷款，产生不良主要集中在长三角和海西地区，并以制造业和批发零售行业以及中小型企业为主。”

　　“由于上海地区钢贸不良贷款仅暴露了10%左右，因此，今年上海地区钢贸领域的不良贷款仍需高度警惕。”一位银监局人士透露。中行行长陈四清坦言，该行不良贷款集中在钢铁、水泥、电解铝、造船、平板玻璃五个过剩的产业，“我们注意到最近有一小部分中小企业，包括钢贸链出现了一些不良的新特点，正在积极组织化解。”陈四清说。

　　另外，在房地产行业，多家银行都感到未来一、二线城市和三、四线城市楼市会出现分化。兴业银行风险管理部总经理邹积敏在业绩发布会上表示，“2014年，兴业银行将通过分层经营来强化名单制管理;根据项目的区域、地段等方面来精选项目，对不同客户、不同业态的项目，配套不同产品服务和相应的风控模式，以此分类管理，同时，进一步强化封闭式运作和风险处置。”

　　纵观整个2013年，面对部分行业产能过剩严重等方面风险积聚的情况，大部分银行都在压缩表内不良资产，加大清收处置方面已成共识，并探索了债务代偿、债权转让、引入第三方担保垫款等的清收手段。